证券基础知识（考试周要来了）

这篇文章主要写一下关于证券市场基础这门课你应该掌握哪些重点，对想考证券从业资格证的同学也会有一些帮助。下面的一些知识点是我认为比较重要的需要掌握的一些点。我主要参考了《证券市场基础知识2010》前四章，以后有机会再补充后面几章的重点。

第一章证券市场概述

理解证券与证券市场各种概念、特征和分类，证券市场的参与者以及各自的作用，证券市场的功能和地位。

知识点

有价证券的分类：

广义上分为货币证券 、资本证券 、商品证券

按债券发行主体的不同，分为政府证券、公司债券、金融债券。

按是否在证券交易所挂牌交易，分为上市证券、非上市证券。

按募集方式分类公募证券，私募证券。

按证券所代表的权利性质分类，可以分为股票，债券和其他证券三大类。

证券市场参与者：

自律性组织有证券交易所，证券业协会，证券登记结算机构。

证券监管机构包括中国证券监督管理委员会，中国证监会的派出机构。

证券发行人有公司或企业，政府和政府机构，金融机构，个人无法单独发行。

第二章股票

掌握股票的特征与类型，掌握股票的价值与价格

知识点

股票的性质：股票是有价证券、要式证券、证权证券、资本证券、综合权利证券。

股票的特征：收益性、风险性、流动性永久性、参与性、波动性。

股票的类型

按股东权益与风险分为普通股和优先股。优先股票的股息率是固定的，其持有者的股东权利受到一定限制，但在公司盈利和剩余财产的分配顺序上，比普通股股票股东享有优先权。

按是否记名分为记名股票和不记名股票。

按发行范围划分A股、B股、N股等。A股是人民币普通股，中国A股市场交易始于1990年。

股票的价值：

股票的票面价值，股票面值与每股净资产逐渐背离，与投资价值也无必然联系。

股票的账面价值，又称股票净值或每股净资产。在盈利水平相同的情况下，账面价值越高，股票收益越高，股票就越有投资价值。

股票的清算价值，是指公司清算时每一股份所代表的实际价值。大多数公司的实际清算价值低于账面价值，原因是在于公司清算时资产往往对于压低价格出售，再加上一些清算费用。

股票的内在价值，即理论价值，是股票未来收益的现值。股票的内在价值决定股票的市场价格，股票的市场价格总是围绕其内在价值波动。

第三章债券

掌握债券的分类、特征以及与股票的异同点，掌握政府债券定义和特征，中央政府债券和地方政府债券。金融债券，公司债券，企业债券，国际债券都需要掌握。

知识点

债券的基本特征：偿还性，流动性，收益性，安全性。

债券的分类

按发行主体分为政府债券，金融债券，公司债券。

按债券形态分为实物债券，记账式债券，凭证式债券。记账式债券没有实物形态的券面，而是在债券认购者的电子账户中做记录，可以挂失，可上市流通安全性较好。

债券与股票的比较。

相同点：都是有价证券，收益率相互影响，都是筹措资金的手段。

不同点：权利不同，目的不同，期限不同，收益不同，风险不同。

政府债券特征：安全性高，流通性强，收益稳定，免税待遇。

企业债券和公司债券的区别

国际债券的特征：期限长，数额大；资金来源广，发行规模大；存在汇率风险；有国家主权，保障安全性高；以自由兑换货币作为计量货币。

国际债券的分类

按照发行债券所用货币与发行地点的不同，国际债券范围外国债券和欧洲债券。外国债券有美国债券，又称扬基债券；日本债券等。欧洲债券的发行人，发行地以及面值货币分别属于三个不同的国家。

第四章证券投资基金

掌握证券投资基金的定义、特点、作用与股票债券的区别，掌握投资基金的分类基金持有人、管理人、托管人的概念及职责，不同基金的区别。

知识点

定义

证券投资基金（以下简称基金）是指一种利益共享、风险共担的集合证券投资方式，即通过发行基金单位，集中投资者的资金，由基金托管人托管，由基金管理人管理和运用资金，从事股票、债券等金融工具的投资，并将投资收益按基金投资者的投资比例进行分配的一种间接投资方式。

在英国和中国香港称为单位信托投资基金，美国称为共同基金。

特点：集合投资，组合投资，分散风险专家管理严格监管，信息透明，利益共享，风险共担。

作用：为中小投资者拓宽了投资渠道，利于证券市场稳定发展。

基金的分类

按组织形式分为契约型基金和公司型基金，两者的区别如下图。

按基金的运作方式分开放式基金和封闭式基金。

基金份额持有人，即基金投资者，是基金的出资人、基金资产的所有者和基金投资回报的受益人。

基金持有人的义务：遵守基金契约，缴纳基金认购款项及规定的费用，承担基金亏损或终止的有限责任，不从事任何有损基金及其他基金投资人合法权益的户。

基金管理人是负责基金发起设立与经营管理的专业性机构，不仅负责基金的投资管理，而且承担着产品设计、基金营销、基金注册登记、基金估值、会计核算和客户服务等多方面的职责。

基金管理人的职责

1.按照基金契约的规定运用基金资产投资并管理基金资产；

2.及时、足额地向基金持有人支付基金收益；

3.保存基金账册、记录15年以上；

4.编制基金财务报告，及时公告，并向中国证监会报告；

5.计算并公告基金资产净值及每一基金单位资产净值

今天先到这里，希望大家顺利通过考试。